内外重磅消息落地！A股周四行情前瞻复盘🔥

隔夜外围市场整体偏弱，美财政部亮出救市底牌，宣布回购60亿美元长债，规模虽超此前40亿预期，但不及投行70亿理想标准，市场预期落空。美长债收益率快速反弹重回5.3%关口，叠加油价走高，美股三大指数集体回调。好在存储芯片巨头逆势创新高，对冲部分调整压力，叠加昨日主力空翻多回流，预计今日A股调整空间有限。

国内重磅利好蓄势待发！今日下午将召开十五五金融强国专题发布会，四大金融监管部门集体出席。参考往届会议，曾落地险资入市、降准降息、万亿流动性释放等实打实利好，本次大概率迎来新一轮资本市场重磅政策，值得重点期待。

题材方向上，三大主线值得跟踪。第一，物理AI机器人，京东全新发布六款“狼族”智能机器人，全面布局具身智能，行业2027年市场空间突破6000亿。板块目前区间震荡、资金分散蓄力，走中线修复行情。

第二，光纤CPO光通信，海外光纤龙头拿下多年数十亿超级大单，行业正式切换至AI算力驱动增长模式，作为AI核心分支，近期资金活跃度高，中线爆发力极强。

第三，动力煤高股息，煤价持续大涨、港口库存大幅去化，供给收缩支撑价格易涨难跌。板块弱转强突破短期均线，低估值高股息属性，在震荡市具备极强防御价值。

资金层面，市场风格彻底回暖！周三内外资步调一致，机构结束连续流出，转为小幅净流入，为本周第二次加仓，做多意愿明显复苏。资金重点扎堆PCB、CPO、AI应用，同步布局贵金属、创新药、商业航天，仅小幅兑现机器人、养殖等少数方向。北向资金大幅加仓PCB、CPO赛道，算力硬件主线资金共识再度强化。

整体来看，市场结构性机会明确，政策窗口临近，震荡格局下重点把握AI硬件、高股息防御两大核心方向。

⚠️个人复盘仅供参考，不构成投资建议，股市有风险，投资需谨慎。