长鑫的上市将改变机构对于AI赛道的底层配置逻辑，除了主动调整配置之外，被动调整的
长鑫的上市将改变机构对于AI赛道的底层配置逻辑，除了主动调整配置之外，被动调整的
wealth-code的文章
下周是超级存储周：7月27日长鑫科技上市；7月29 日SK海力士发布Q2财报；7
下周是超级存储周：7月27日长鑫科技上市；7月29 日SK海力士发布Q2财报；7
概念股，题材股，垃圾股走势。
概念股，题材股，垃圾股走势。
分享图片
分享图片
去杠杆之后成交量大概率要下一个台阶，如果量化进一步被监管或降频，下半年两市的成交
去杠杆之后成交量大概率要下一个台阶，如果量化进一步被监管或降频，下半年两市的成交
一看就是满仓满融在操作，虽然有点极端，但很有代表性。
一看就是满仓满融在操作，虽然有点极端，但很有代表性。
必须给宁王点赞，一个是回购金额破纪录，一个是回购用于注销。蓝筹权重股如果都有如此
必须给宁王点赞，一个是回购金额破纪录，一个是回购用于注销。蓝筹权重股如果都有如此
早就应该对富豪征税了，没有一个小目标以上的人不会去办什么离岸信托，因为成本不低，
早就应该对富豪征税了，没有一个小目标以上的人不会去办什么离岸信托，因为成本不低，
的确如此，真正在科技板块赚到钱的少之又少，大多数都是后知后觉，浮盈加仓，如果再加
的确如此，真正在科技板块赚到钱的少之又少，大多数都是后知后觉，浮盈加仓，如果再加
弱的一逼，这是历史上唯一一次指数还在3800点的熊市。
弱的一逼，这是历史上唯一一次指数还在3800点的熊市。
分享图片
分享图片
接下来的市场会比较弱，AI链的Beta机会基本上已经彻底结束了，但非AI能打的极
接下来的市场会比较弱，AI链的Beta机会基本上已经彻底结束了，但非AI能打的极
AI链在高位的基本上都是权重股，这些股票还没真正开始跌。
AI链在高位的基本上都是权重股，这些股票还没真正开始跌。
对于创业公司而言，不要在缺钱的时候再融资，因为缺钱的时候很大概率就融不到了，即使
对于创业公司而言，不要在缺钱的时候再融资，因为缺钱的时候很大概率就融不到了，即使
如果梁文峰的观点得到市场验证，那么智谱和MINI再跌九成股价也是合理的，如果不在
如果梁文峰的观点得到市场验证，那么智谱和MINI再跌九成股价也是合理的，如果不在
完整全文。
完整全文。
六月份常态三万亿左右的成交量有2/3都去追AI，进入七月份，抱团已经显著松动，除
六月份常态三万亿左右的成交量有2/3都去追AI，进入七月份，抱团已经显著松动，除
波动率下来了，半导体开始构筑头肩顶右肩，情绪已经明显转弱，高度依赖流动性的AI链
波动率下来了，半导体开始构筑头肩顶右肩，情绪已经明显转弱，高度依赖流动性的AI链
目前阶段，消费板块上涨的关键因素是政策而不是基本面，若没有政策靠基本面反转需要较
目前阶段，消费板块上涨的关键因素是政策而不是基本面，若没有政策靠基本面反转需要较
关注越低是好事，市场预期越低也是好事，刺激投资不大可能，刺激消费要看方向，如果超
关注越低是好事，市场预期越低也是好事，刺激投资不大可能，刺激消费要看方向，如果超
作者信息
